近期，多家银行下调整存整取定期存款利率，主要集中在三年期、五年期等定期存款产品的利率调整。另外，记者注意到，部分银行出现存款利率倒挂现象。

业内专家表示，部分银行近期主动下调存款利率，顺应存款利率下降的总体趋势，有助于进一步压降负债成本、维持息差基本稳定，提升稳健发展能力和服务实体经济能力。随着存款利率走低，以及居民预期改善，资本市场、理财市场的吸引力或将进一步增强。

多家银行下调存款利率

随着“开门红”活动落下帷幕，4月以来，多家银行密集调整存款利率。中国网财经记者注意到，本轮调整主要集中在三年期、五年期等定期存款。

“我们行存款利率刚进行了调整，目前一万元起存的一年期、两年期、三年期定期存款利率分别为1.60%、1.70%、1.95%，其中三年期定期存款利率较之前进行了下调。”中国网财经记者以储户的身份，向光大银行北京地区某网点工作人员了解到，该行定期存款利率于2025年3月以及4月已进行了两次调整。

恒丰银行北京地区某网点工作人员介绍称，目前该行5000元起存的三年期、两年期、一年期“臻享存款”利率分别为2.15%、1.80%和1.65%，分别较该行2025年2月10日发布的利率下调20个基点、15个基点、15个基点。

记者还注意到，部分银行出现存款利率倒挂现象，即期限较长的存款产品利率低于期限较短的存款产品利率。据南京银行北京地区某网点工作人员介绍，该行于近期调整了定期存款利率，目前一万元起存的一年期、两年期、三年期、五年期整存整取定期存款利率分别为1.85%、1.95%、2.20%、1.75%，五年期利率低于三年期利率。

除此之外，上海华瑞银行发布公告称，自2025年4月16日起调整人民币存款挂牌利率，三年期、五年期整存整取定期存款利率分别下调至2.60%、2.55%，五年期利率同样低于三年期利率。

值得关注的是，多家农商行、村镇银行等地方中小银行也纷纷发布公告，下调存款利率。2025年4月15日，广西巴马农商银行发布通告称，该行将于2025年4月16日起调整人民币存款挂牌利率，三年期、五年期整存整取定期存款利率均为2.00%，降幅达35个基点。

2025年4月17日，云南罗平兴福村镇银行公告称，自2025年4月20日起，调整人民币个人和单位零存整取、存本取息挂牌利率。其中，一年期、三年期、五年期零存整取利率分别为1.10%、1.30%、1.30%，分别下降20个基点、45个基点和50个基点。

“在存款利率调整过程中，期限较长的存款产品利率更高，因此成为存款利率下调的优先对象。”招联首席研究员、上海金融与发展实验室副主任董希淼分析称。

针对部分银行出现存款利率倒挂的情况，董希淼表示，存款利率倒挂的原因是多方面的，一方面，这反映出银行对利率走势的研判，即银行预判存款利率将继续下行，主动减少吸收利率较高的中长期存款，所以中长期存款利率反而更低。另一方面，部分中小银行短期内面临流动性压力，通过提高短期存款利率来吸收存款，缓解短期资金紧张局面。此外，存款利率倒挂也与一段时间来短期存款市场竞争加剧等因素有关。

有助于进一步压降负债成本

“银行下调存款利率主要是为了稳定净息差，推动降低实体经济融资成本，并且提高金融服务实体经济的可持续性。” 邮储银行研究员娄飞鹏接受中国网财经记者采访时表示。

净息差是衡量银行盈利能力和经营效率的核心指标。国家金融监督管理总局公布的数据显示，截至2024年四季度，商业银行净息差为1.52%，较三季度下降1个基点，较2023年四季度下降17个基点。

董希淼表示，虽然2024年银行多次下调存款利率、大力压降负债成本，2025年息差收窄压力或将减轻，但下降趋势仍然未变。部分银行近期主动下调存款利率，顺应存款利率下降的总体趋势，有助于进一步压降负债成本、维持息差基本稳定。

在各大银行2024年度业绩发布会上，多家银行高管表示，预计2025年息差仍然面临下行的压力。工商银行副行长姚明德表示，整体判断2025年净息差下行还是一个行业共性，但是下降的幅度在收窄。

邮储银行行长刘建军表示，关于2025年的息差，仍然面临下行的压力。邮储银行将一如既往地加强对息差的主动管理，同时也更加强调息差管理的“综合视角”，确保客户经营的“量价险”均衡，形成更加均衡的业务和收入结构。

建设银行首席财务官生柳荣表示，2024年建设银行主要是抓两头，既对三年期以上以及其他一些付息率比较高的存款进行有效管控，又大力吸收低成本的高价值存款，通过负债结构的优化，有效控制了负债成本。

董希淼进一步表示，未来一段时间，市场利率仍然处于下行趋势，存款利率还有可能继续下降。居民可从自身风险偏好、投资需求、投资能力等出发，做好适合个人和家庭的资产配置。